로보 - 어드바이저의 국제 노출

로보 어드바이저는 $ 2 이상을 관리 할 것으로 예상됩니다. 컨설팅 회사 인 A. T. Kearney에 따르면 5 년 안에 2 조 2 천억 달러의 성장률을 보였으며 연간 성장률은 68 %에 달합니다. Betterment, Wealthfront 및 기타 로보 어드바이저는 고객의 목표 및 위험 허용성에 따라 자동으로 투자 및 재조정을 수행함으로써 개인 투자자를위한 투자 프로세스를 자동화하는 동시에 전통적으로 재무 인력에게 지불하는 비용을 최소화하는 것을 목표로합니다.

로보 어드바이저가 창출 한 포트폴리오에는 종종 저비용의 외환 거래 펀드 (ETF)를 통한 상당한 국제 투자 익스포저가 포함됩니다.

Betterment

Betterment는 관리 자산 규모가 30 억 달러 이상인 가장 큰 로보 어드바이저 중 하나입니다. 일부 경쟁 업체와 달리이 회사의 포트폴리오에는 일반적으로 주식이 아닌 국제 및 신흥 시장 채권에 대한 익스포저가 포함됩니다.

선진국 시장 (VEA, IEFA) - 40 %

• 이머징 마켓 (VWO) -> 5 %
• 이머징 마켓 채권 (VWOB) - 1. 5 %
• 90/10 포트폴리오의 총 노출은 50 % 이상으로 많은 국내 자기 주도 투자자가 자신의 포트폴리오에있는 것보다 훨씬 더 많은 노출.
• - 9 ->

웰스 프론트 (Wealthfront)

웰스 프론트 (Wealthfront)는 관리 자산 20 억 달러 이상으로 두 번째로 인기있는 로보 어드바이저입니다.

신흥 시장 채권 노출을 포함하는 대신, 회사의 포트폴리오는 주로 주식에 중점을두고 천연 자원과 같은 것에 노출됩니다.

선진국 시장 (VEA) - 24 %

신흥 시장 (VWO) - 18 %

8 개국에 대한 총 노출량 5 위험 포용력 포트폴리오는 42 %로 많은 자기 주도 포트폴리오보다 더 많이 노출되지만 잠재적으로 베타 리먼트보다 적습니다.

• Schwab 지능형 포트폴리오
• Schwab은 전통적인 금융 자문 공간에서 주요 업체로 Betterment and Wealthfront와 경쟁하기 위해 자체 Robo-Advisor를 시장에 출시했습니다. 경쟁 업체와 달리 Schwab은 국제 보유 자산에 다양한 유가 증권을 보유하고 있습니다.

국제 개발 대기업 주식 - 14 %

국제 개발 중소 기업 주식 - 9 %

국제 이머징 9 %> 국제 주식 시장 - 10 % 국제 REITs - 2 %

국제 이머징 마켓 채권 - 9 %

• 총 노출량은 자기 주도 투자자보다 높고 다른 로보 - 고문.
• 노출 흉내 내기
• 자율 투자가는 자신의 포트폴리오를 구성 할 때 이러한 로보 어드바이저의 단서를 원할 수 있습니다. 이러한 서비스의 대부분이 저비용 ETF를 사용하기 때문에 투자자는 자신의 포트폴리오에 대해 동일한 증권을 구매할 수도 있습니다. 위험한 포트폴리오의 경우, 유럽, 호주 및 일본의 국가를 포함하는 세계 선진 시장에 대한 25-40 %의 노출을 포괄하는 것으로 보입니다.
• 이러한 노출과 함께 브라질, 러시아, 인도 및 중국과 같은 신흥 개도국을 포함한 신흥 시장에 대한 노출은 10 %에서 20 % 사이입니다. 이러한 시장은 높은 성장률을 보이지만 선진 시장보다 변동성이 높습니다. 덜 위험한 포트폴리오는 위험이 많은 신흥 시장에 대한 노출이 적고 전반적인 주식 노출이 다소 적지 만 글로벌 선진 시장으로의 다각화는 이러한 포트폴리오의 중요한 부분으로 남아 있습니다. 이는 세계 시가 총액이 미국 내부에 집중되기보다는 전 세계에 확산되기 시작했기 때문입니다. 마지막으로 일부 로보 어드바이저에는 채권 포트폴리오의 일부인 국제 채권 및 신흥 시장 채에 대한 익스포저가 포함됩니다. 다른 포트폴리오에는 천연 자원에 대한 노출이 포함되며, 이는 국제 유가 증권과 동일한 위험 노출의 일부일 수 있습니다.
• 주요 테이크 포인트

많은 로보 어드바이저가 자기 주도 투자자가 자신의 포트폴리오에 포함하는 경향이있는 것보다 많은 국제 노출을 가지고있다.

자발적 투자자는 자신의 포트폴리오를 만들고 할당을 결정할 때 이러한 자동 고문으로부터 단서를 얻을 수 있습니다.

리스크가 높은 포트폴리오는 40-50 %의 익스포저를 포함하는 경향이있는 반면 위험성이 낮은 포트폴리오는 특히 신흥 시장에 대한 익스포저가 약간 낮은 경향이 있습니다.