로보 - 어드바이저를 통한 은퇴를위한 투자

많은 투자자에게 은퇴 포트폴리오를 만드는 것은 압도적 인 작업처럼 보일 수 있습니다. 다행스럽게도 뮤추얼 펀드 산업 및 외환 거래소의 성장으로 개인 투자자는 전문 투자 관리를 이용할 수있게되었습니다. 은퇴 계획에 포함 된 재무 고문 및 전문적으로 관리되는 계정은 투자자를 도울 수있는 옵션 라인업을 확대합니다. 현재 블록에 새로운 아이가있어 투자 환경을 근본적으로 바꿀 수 있습니다 - "로보 어드바이저".

그러나 퇴직을위한 투자 계획에 로보 어드바이저를 통합하기 전에 알아 두어야 할 중요한 사항이 있습니다.

로보 어드바이저라는 용어는 귀하의 안락함과 시간의 기준에 따라 투자를 매칭시키는 알고리즘을 사용하는 자동화 된 투자 플랫폼을 의미합니다. 이러한 플랫폼은 자동화 투자 자문, 온라인 투자 플랫폼 또는 디지털 조언 플랫폼과 같은 다양한 이름으로 언급됩니다.

온라인 투자 플랫폼 또는 로보 어드바이저는 2008 년에 처음 출시 된 자동화 투자로 2010 년 이후 소비자에게 훨씬 더 많은 규모로 제공됩니다. 대부분의 로보 어드바이저는 ETF )를 주요 투자 유형으로 선정했습니다. 포트폴리오에는 일반적으로 주식 및 채권과 같은 자산 클래스가 혼합되어 있습니다. 부동산, 천연 자원 및 상품과 같은 다른 대체 자산 클래스는 이러한 플랫폼 중 많은 곳에서도 사용됩니다.

이러한 디지털 어드바이저 플랫폼은 우리나라의 전체 투자 자산 중 일부만을 관리한다는 사실에도 불구하고 빠르게 성장하고 있으며 앞으로도 계속해서 은퇴 계획 토론의 일부가 될 것입니다. 로보 어드바이저는 2020 년까지 약 2 조 달러를 관리 할 것으로 예상됩니다. 새로운 투자의 경우와 마찬가지로, 이러한 유형의 플랫폼을 다양한 투자로 통합 할 때의 장단점에 대한 논의가 종종 있습니다 퇴직 계획.

여기에는 온라인 투자 플랫폼을 사용할 때의 장단점이 있습니다.

장점 :

쉬운 접근성을 제공하는 단순한 접근 방식. 온라인 투자의 용이성은 온라인 투자 플랫폼의 핵심 특징입니다. 기술에 정통한 투자자는 컴퓨터 또는 스마트 폰의 편리 성과 편리 성을 통해 계정을 설정하고 자금을 조달 할 수있는 기능을 즐깁니다. 계정 정보는 연중 무휴로 즉시 이용할 수 있으며 필요에 따라 성능 업데이트가 제공됩니다. 이 접근성은 계정을 설정하는 데 필요한 최소 자산까지 확장되며 로보 어드바이저는 최저 투자 금액이 적기 때문에 잘 알려져 있습니다. 일부 로보 어드바이저는 계정 최소 요건이 없으므로 잠재 투자자의 진입 점을 현저히 낮 춥니 다.이와 비교하여 많은 인적 자원 개발 투자 자문가 (RIA)는 일반적으로 $ 100, 000 또는 그 이상이 될 수있는 계정 최소 액이 더 높습니다. 그러나 많은 로보 어드바이저 고객은 계정 설정 프로세스의 자동화를 선호합니다. 위험 내성 및 투자 목적을 평가하기 위해 고안된 일련의 입문 질문에 답한 후 제안 된 포트폴리오 배분이 투자자에게 제시되어 위험을 더 또는 더 낮게 가정 할 수 있도록 할당을 업데이트 할 수 있습니다.

효율적인 투자. 다양한 투자 포트폴리오를 구축하는 과정은 로보 어드바이저에게 중요한 이점입니다. 계정 설정 프로세스는 일반적으로 몇 분이 걸리지 만 잘 알고있는 투자자는 일반적으로 거래 실행의 용이성을 높이 평가합니다. 실제로 많은 재무 고문은 포트폴리오 관리 서비스의 효율성을 높이기 위해 자동화 된 투자 플랫폼을 채택하고 있습니다.

즉각적인 다각화. 자동화 된 투자 플랫폼을 사용할 때 가장 중요한 이점 중 하나는 일반적으로 현대 포트폴리오 이론 연구를 기반으로하는 다양한 포트폴리오에 투자 할 수 있다는 것입니다. 이 접근법은 주식, 채권 및 부동산과 같은 주요 자산 클래스에 대한 전반적인 배분에 초점을 맞 춥니 다.

저비용 투자 기회. 온라인 투자 플랫폼은 일반적으로 전통적인 자산 관리 회사에 비해 저렴한 비용의 대안을 제공합니다.

로보 어드바이저는 벽돌과 박격포의 위치와 인력의 추가 비용없이 일반적으로 저렴한 비용으로 유사한 투자 서비스를 수행합니다. 평균 수수료는 일반적으로 관리 대상 자산 총액의 0.2 %에서 0.5 % 사이입니다. 재무 고문에 의해 청구되는 1 % ~ 1.5 %의 전형적인 AUM 수수료와 비교할 때, 더 낮은 수수료는 시간이 지남에 따라 혼합 될 때 상당한 절약을 초래할 수 있습니다. 세금 손실 추수.

많은 자동화 된 투자 플랫폼이 과세 대상 계정에 대해 세금 감면 수확을 제공합니다. 이것은 손실을 발생시키기 위해 다른 투자를 매각하여 자본 이득을 상쇄하는 과정입니다. 탈세 수확 과정은 세후 수익을 향상시킬 잠재력이 있습니다. 그러나 세금 손실 추수가 모든 투자자에게 반드시 도움이되는 것은 아닙니다. 예를 들어 15 % 세율의 투자자는 자본 이득에 대해 0 %의 세율로 과세됩니다. 불평등 한 투자 자문.

인적 자원 고문은 개인 투자자의 투자 계획을 탈피 할 수있는 행동 편향과 동일한 편견을 가지고있다. 대조적으로, 온라인 투자 플랫폼은 자문 회사가 자체 제품을 추천하거나 자급 자족하는 편견이 투자 권장 사항에 영향을 미치지 않도록 도와줍니다.

단점 : 대부분의 로보 어드바이저에게는 개인적인 안내가 없습니다.

일부 하이브리드 어드바이저는 인간 구성 요소가있는 로보 어드바이저를 제공하지만 대부분의 자동화 된 투자 플랫폼은 Certified Financial Planner 전문가에게 액세스를 제공하지 않습니다. 로보 어드바이저가 전화, 전자 메일, 온라인 또는 비디오 채팅을 통해 휴먼 어드바이저에게 액세스 할 수 있는지 고려하십시오.우리나라의 낮은 수준의 금융 지식을 통해 로보 어드바이저는 고객이 잘 정의 된 재무 목표를 가지고 있다고 가정합니다. 투자 조언은 재무 계획의 한 요소 일뿐입니다.

퇴직 준비는 가장 일반적인 재정 목표이며 사람들이 처음에 투자하는 주된 이유입니다. 그러나 자녀의 대학 교육을위한 저축, 부채 상환 또는 해변 별장에 투자하는 것과 같은 다른 재정적 목표가있는 경우, 귀하의 투자는 그 목표에 따라 다르게 구성되어야합니다. 지금까지 비상 사태, 부채 상환 또는 은퇴와 같은 장기 목표에 투자하는 것이 타당한지를 완벽하게 평가할 수있는 능력을 갖춘 로보 어드바이저는 없습니다. 자동화는 비합리적인 의사 결정을 제거하지 않습니다.

온라인 투자 플랫폼은 사람들이 자동화 된 투자 계획을 세우는 데 도움이 될 수 있지만 위에서 언급 한 것처럼 인공 지능은 현재 재무 계획 지침을 대체 할 수 없습니다. 행동 금융 전문가는 인간의 상태로 인해 합리적으로 재정적 인 결정을 내리는 것이 어렵다는 지적을 자주합니다. 디지털 조언 플랫폼을 통해 투자 프로세스의 자동화가 쉬워 지지만, 이러한 로보 어드바이저는 투자를 통해 감정적 인 결정을 내릴 가능성을 제거하지 못합니다. 많은 디지털 조언 플랫폼에는 직관적 인 위험 관용 평가가 없습니다.

위험에 대한 투자자의 관용을 결정하는 과정은 과학적 원리와 연구를 기반으로합니다. 많은 사람들에게 묻는 유형의 질문에는 문제를 실제 시나리오에 정확하게 연관시키는 데 필요한 최소한의 기본적인 재무 지식이 필요합니다. 대부분의 자동화 된 투자 플랫폼은 위험에 대한 내성과 목표를 평가하기 위해 간단한 온라인 설문지를 사용합니다. 그러나 투자 프로세스와 관련된 위험에는 여러 가지 요소가 있으며 위험을 평가할 때 100 %의 정확성을 주장 할 수있는 단일 위험 측정 도구는 없습니다. 따라서 많은 재무 기획자 및 투자 전문가는 투자자로서의 위험 허용 성을 완전히 포착하기 위해보다 심층적 인 토론이 필요하다는 데 동의합니다. 그들은 장기간의 실적이 없습니다.

온라인 투자 플랫폼은 10 년 미만의 기간 동안 만 존재했기 때문에 일부 투자자는 극심한 시장 변동 기간 동안 실제로 테스트를받지 않았기 때문에 시장 침체 기상에 대한 장기적인 능력에 회의적입니다. 즉, 그들이 구축 된 알고리즘은 다양한 시장 상황에서 포트폴리오 성과를 테스트하는 데 사용되었습니다. 그러나 오래된 격언이 간다대로, 과거는 미래 성과의 예언자가 아니다. 모든 로보 어드바이저가 인출 전략을 통해 수입을 창출하는 퇴직자 안내를 제공하는 것은 아닙니다.

은퇴를위한 저축의 주요 목적은 실제로 은퇴 기간 동안 그 자금을 사용할 수있게하는 것입니다. 로보 어드바이저가 Millennials와 Generation X 중에서 가장 인기가 있지만 베이비 붐 세대들 사이에서도 관심이 커지고 있습니다.그러나 붐 세대가 유통 단계에 접어 들면 세금 감면과 소득 극대화에 초점을 맞춘 드로우 다운 전략을 사용하는 것이 중요합니다. 퇴직자는 로보 어드바이저를 선택할 때 신중해야합니다. 일부 디지털 어드바이저 회사는 이러한 유형의 지침을 제공하기 때문에 다른 사람들은 그렇지 않습니다.