소득 투자 전략의 작동 원리

투자 포트폴리오를 수립하면 중개 회사, 글로벌 구속 에이전트, 등록 된 투자 고문, 자산 관리 회사, 재무 계획 또는 뮤추얼 펀드 회사가 계획하는 투자 전략을 확인하도록 요청할 것입니다 당신의 돈을 관리하는 데 활용. 대부분의 경우, 그들은 "자본 보존", "성장", "추측"및 "수입"과 같은 것들을 포함 할 수있는 기존 체크리스트를 선택하여 계좌 형식으로 처리 할 것입니다.

이는 투자 위임이라고합니다. 그것은이 기사에서 내가 당신에게 이야기하고 싶은 마지막 1 인 소득 투자입니다.

소득 투자 전략이란 무엇입니까? 어떻게 작동합니까? 장점과 단점은 무엇입니까? 왜 누군가가 대안을 택할 것인가? 큰 질문들. 그들에게 열심히 노력하여 소득 전략 포트폴리오에 포함될 수있는 투자 유형 및 다른 일반적인 접근법 중 하나를 선택하지 않음으로써 발생하는 기회 비용을보다 잘 이해하게됩니다.

1. 소득 투자 전략이란 무엇입니까?

"소득 투자 전략"이라는 문구는 보유 자산에 의해 생성 된 연간 수동 소득을 극대화하도록 특별히 조정 된 자산 포트폴리오를 구성하는 것을 의미합니다. 더 낮은 수준으로, 인플레이션 조정 이후 구매력을 유지하는 것이 중요합니다. 3 차 관심사는 성장이므로 실질 배당,이자 및 임대료는 인플레이션 율보다 빠르게 증가하고 있습니다.

2. 소득 투자 전략의 목표는 무엇입니까? 투자자들이 소득 포트폴리오를 구성하는 이유는 오늘날 평균보다 높은 수익률을내는 자산의 집합에서 쏟아 부은 오늘날 소비 될 수있는 현금 흐름을 창출하는 것입니다. 청구서 지불, 식료품 구입, 의약품 구입, 자선 활동 지원, 가족 구성원 수업료 지불 또는 기타 목적으로 사용할 수있는 현금. 3. 소득 전략 포트폴리오를 구축하기 위해 어떤 유형의 투자가 사용됩니까?

서로 다른 자산 클래스 간의 구체적인 자산 배분은 포트폴리오의 크기, 포트폴리오 구성시 사용 가능한 이자율 및 기타 여러 요인으로 다양하지만 일반적으로 수입 전략은 일부 혼합이 필요할 것입니다 of :

끔찍한 경기 침체 및 주식 시장 파산에도 주당 배당을 유지 또는 증가시키는 오랜 역사를 가진 보수적 인 대차 대조표가있는 안전하고 안정적이며 배당금이 많은 우량주 주식

채권 및 기타 채권 회사채 및 지방 채권을 포함하여, 예금 계좌의 세금 특성 (예를 들어,지. 거의 상상할 수없는 상황에서 Roth IRA 또는 기타 조세 피난처에서 면세 채권을 보유하지 않을 것입니다.)

• 부동산의 소유권 (유한 책임 회사를 통한 것일 수도 있음) 또는 부동산 투자 리츠 (REITs)라고 불리는 신탁 회사. 후자는 상당히 다른 위험 프로필을 가지고 있으며, 경영진이 보수적이지는 않지만 잘 구입 한 REIT가 상당한 부의 창출로 이어질 수있는 경우 투자자는 자기 자본에서 희석 될 수 있습니다. 예를 들어, 2008-2009 년 마지막 시장 붕괴 기간 동안 일부 REIT는 임대 수익 배당이 감소함에 따라 시장 가치의 60 %, 70 %, 80 % +를 잃었습니다. 세계가 붕괴됨에 따라이 유가 증권을 구매 한 투자자는 현금 배당금으로 전체 구매 가격을 추출했습니다 (법에 따라 90 %의 주식을 분배해야하는 상황에서 상황이 개선되면이를 신속하게 회수 할 수있었습니다) 그들의 법인세가 법인세 면제 대상이 될 것임), 현재 주주 배당 수익률 (MLP) 인 15 % 또는 20 % + 배당 수익률
• 을 모으고 있습니다. 이들은 감가 상각 또는 고갈 수당과 같은 세금으로 배포 물을 보호 할 수있는 세금 관점에서 매우 복잡 할 수있는 특별 공개 상장 된 합자 회사입니다. MLP는 하드 자산 산업, 특히 파이프 라인 및 정유소와 같은 에너지 안팎의 산업 분야에서 주로 사용됩니다. 소득 투자자는 보유 자산을 판매하지 않는 상황으로 인해 마진 능력이있는 중개 계좌에 MLP를 보유하는 것에 대해 매우 신중해야합니다. 그러나 세금 목적으로 매각 된 것으로 간주되어 양도 소득세를 유발하고 강제적으로 너는 돈을 모으는거야. 세부 사항은이 기사의 범위를 훨씬 벗어나지 만, MLP를 보유하고있는 경우에는 현금 전용 중개 또는 양육권 계좌를 생성하십시오. (상당한 규모의 순자산 가치를 지니고 있으며 극도의 위험 회피 성향이있는 경우 특수 제작 된 유한 책임 회사를 통해 보유 할 수도 있습니다.)
• Royalty unit trusts. 이들은 많은 경우에 성장할 수있는 권한이 없지만 관리해야하는 자산 모음과 수탁자 (종종 은행)가 분배하는 수익금을 보유하는 상장 된 신탁 기금 (기본 단위 투자 신탁과는 다릅니다)입니다. 이러한 신탁은 석유 및 천연 가스 우물에 대한 로열티에 대한 권리를 보유하는 경향이있어 극도로 휘발성이 있습니다. 게다가 그들은 유한 한 삶을 살고있다. 그들이 만료되고 사라질 시점이 올 것이므로, 판매 될 때 상품에 대해받을 것으로 예상되는 값을 보수적으로 추정하여 입증 된 매장량 대비 합리적인 가격을 지불하고 있음을 절대적으로 확신해야합니다. 이것은 당신이 돈을 잃을 가능성이 큽니다 때문에 전문가가 아니면 밟지 않는 것이 가장 좋은 영역입니다. 그럼에도 불구하고 에너지, 광물 또는 원자재 시장에 대해 깊은 이해를 가진 사람에게 적절한 가격, 적절한 가격으로 훌륭한 도구가 될 수 있습니다.
• 머니 마켓 계정, 머니 마켓 뮤추얼 펀드 및 그 대안. 돈 마켓 뮤추얼 펀드는 특정 유형의 자산에 투자하고 주가가 묶여있는 특수 구조 뮤추얼 펀드이지만, 머니 마켓 계좌는 은행이 제공하는 FDIC 보험 상품의 일종입니다. ~ $ 1. 00 - 금리가 인플레이션에 비해 충분할 때,이 두 가지 현금 선택은 잉여 자금을 주차시키는 훌륭한 방법이 될 수 있습니다. 예를 들어 1990 년대에는 포트폴리오의 10 %, 20 %, 30 % +를 머니 마켓 펀드에 손쉽게 넣을 수 있었고 주식에서 발생할 수있는 위험을 감수하지 않고도 4 % 또는 5 % 부동산 또는 대부분의 다른 자산 군.
• 조세 - 선취 특권 또는 지적 재산권 (저작권, 상표, 특허 및 라이센스 계약)과 같은 외래 또는 비표준 자산은 자신이하는 일을 이해하는 올바른 유형의 사람에게 금광이 될 수 있습니다. 최근에 나는 테마 파크를 기금으로 삼았던 3 천 곡의 저작권 포트폴리오를 바탕으로 4 억 5 천만 달러에서 9 억 달러 사이의 인물을 모은 송 라이터 Dolly Parton의 개인 블로그에 대한 사례 연구를 수행했습니다. 티켓 판매, 호텔 숙박, 레스토랑, 라이센싱 권리 및 기념품으로 주머니에 돈을 모으는 제국. 재앙이 될 수 있기 때문에 무엇을하고 있는지 알지 못하면 여기를 밟지 마십시오.
• FDIC 보험 체킹 계좌 및 저축 계좌 및 / 또는 미국 재무부 채권으로 구성되는 현금 보유고 (본인의 절대적인 안전이 협상 될 수없는 경우에만 허용되는 대규모 현금 상당). 이상적으로, 소득 전략 포트폴리오는 다른 자산이 배당,이자, 임대료, 로열티, 라이센스 수입 또는 기타 배당을 중단하는 경우 최소 3 년의 배당금을 유지하기에 충분한 현금을 보유 할 것입니다. 4. 소득 투자 전략 포트폴리오의 장단점은 무엇입니까?
• 소득 전략을 선택하는 가장 큰 이점은 현금을 더 많이 확보한다는 것입니다. 가장 큰 단점은 보유 자산이 당신에게 여분의 돈을 보내고 성장을 위해 재투자하지 않기 때문에 미래의 많은 자산을 포기한다는 것입니다. AT & T 나 버라이존과 같은 회사가 현금 배당금으로 대부분의 이익을 출하하고 있기 때문에 주식 시장 전체에 제공되는 것보다 두 배 이상 빠릅니다. Chipotle Mexican Grill은 상당히 작으며 수입을 유지하면서 새로운 위치를 엽니 다.
• 또한 소득 전략 투자자가 소득의 대부분이 오늘 현금 지불의 형태로 올 것인데, 이는받은 세금을 의미하기 때문에 이연 법인세 레버리지와 같은 것을 이용하는 것이 훨씬 어렵습니다. 5. 어떤 종류의 투자자가 소득 전략 포트폴리오를 선택할 것입니까? 압도적으로 소득 전략 접근법을 선호하는 사람들은 두 개의 진영 중 하나에 속합니다. 첫 번째는 은퇴 한 사람으로 너무 많은 교장을 침입하지 않고 최대한 돈을 버는 사람입니다.느린 성장, 높은 지불금 주식, 채권, 부동산 및 기타 자산을 선택함으로써, 그 또는 그녀는 이것을 달성 할 수 있습니다. 두 번째는 일종의 횡재로 많은 돈을받는 사람입니다. 사업을 팔고, 추첨을하고, 친척으로부터 상속을받습니다. 돈이 생활 수준에 큰 변화를 가져올 수 있지만 나머지 평생 동안 돈이 있는지 확인하려면 수익 전략을 일종의 두 번째 또는 세 번째 테이크 하우스 급여로 사용할 수 있습니다. $ 40,000을 버는 교사를 상상해보십시오. $ 45,000를 벌어들이는 사무실 관리자와 결혼했습니다. 함께 세금 전 $ 95,000를 벌었습니다. 이제 그들은 어떻게 든 $ 1,000, 000으로 올라간다 고 상상해보십시오. 연례 배당금 4 %를내는 소득 전략으로 가면, 포트폴리오 연도로부터 40,000 달러 수표를 받아 가계 소득을 $ 135, 000으로 늘릴 수 있습니다. 또는 42 % 이상. 그것은 그들의 생활 수준에 커다란 변화를 가져올 것이며, 나이가 들수록 더 많은 자본을 갖는 것보다 더 즐겁게 보낼 것이라고 생각합니다. $ 1, 000, 000은 대학이나 대학과 마찬가지로 일종의 가족 기부로 사용됩니다. 지출 된 적은 없지만 다른 목적을위한 쓸모있는 자금을 생산하는 데 전념하는 돈.