3 % 퇴직 포트폴리오 철회 사례

은퇴 포트폴리오에서 얼마나 많은 돈을 안전하게 인출 할 수 있습니까? 최근까지도 일반적으로 인정 된 경험 법칙에 따라 매년 4 %를 철회했다고합니다.

그러나 현재 전문가들은 3 %가 더 좋을 것이라고 말하고 있습니다.

그렇다면 그것은 무엇입니까?

왜 4 퍼센트 규칙이 그렇게 인기가 있습니까?

재무 고문 Bill Bengen의 1994 년 연구로 돌아갑니다. 이 연구는 매년 포트폴리오에서 4 %를 철회 한 퇴직자의 주요 투자가 대부분 그대로 유지되었음을 보여 줬습니다.

그들은 인플레이션에 보조를 맞추기에 충분한 연간 수익을 창출하는 보수적 인 포트폴리오를 유지함으로써이를 달성했습니다.

예, 교장은 시간이 지남에 따라 줄어 듭니다. 그러나 퇴직자가 평생 자신의 포트폴리오를 유지할 가능성이 매우 느린 속도로 진행될 것입니다.

퇴직을 위해 얼마를 저축해야 하는지를 결정하는 데 수십 년 동안 4 %가 표준 프로토콜이었습니다.

1 백만 달러의 퇴직 연금 포트폴리오로 연간 40,000 달러의 퇴직 소득을 얻을 수 있습니다 ($ 1, 000, 000 x 0.4, $ 40,000).

$ 700, 000 포트폴리오는 연간 $ 28,000의 퇴직 소득을 제공합니다 ($ 700, 000 x 0.4, $ 28,000).

그러나 2012 년 시장 수익률로 인해 투자자들은 4 %의 규칙에 의문을 제기하고 있습니다. 일부 재정적 인 고문은 4 %가 철수 율이 너무 공격적이라고 걱정합니다. 그들은 권고안을 3 % 철회 율로 변경했습니다.

왜? 인플레이션과 포트폴리오 가치 하락이라는 두 가지 이유.

인플레이션은 무엇을해야합니까?

벤젠 (Bengen)이 1994 년 벤치 마크 4 % 연구를 수행했을 때, 채권, CD 및 재무부 채권과 같은 보수적 인 투자에서 얻을 수있는 수익은 괜찮았다. 그렇다면 2012 년 4 월이 보수적 인 투자에 대한 수익은 아무런 성과가 없었습니다.

동시에 인플레이션은 아무 것도 없었습니다.

"안전한 수익률"은 인플레이션에 부합하는 것이 적절합니다. 즉, 원시 숫자가 변경 되었더라도 인플레이션

에 대한

수익은 비슷합니다. 하지만 2012 년은 정상이 아니었고 최근 몇 년 동안 이러한 경향이 계속되었습니다. 그러나 이자율은 영원히 낮게 유지 될 수 없습니다. 저금리 기조로 인하여 향후 몇 년 내에 인플레이션이 상승 할 가능성이 있습니다. 그러한 일이 발생하면 안전하고 보수적 인 투자에 대한 수익률이 인플레이션에 보조를 맞추지 못할 수도 있습니다. 이 경우 4 %가 너무 적극적으로 철수 할 수 있습니다.

낮은 포트폴리오 가치는 무엇입니까?

포트폴리오의 가치는 변동이 심합니다. 그것은 시장이 얼마나 잘하고 있는지에 달려 있습니다. 4 % 규칙을 준수하면 시장 변동성을 기준으로 라이프 스타일을 조정합니다.

예를 들어 황소 경기 중에는 포트폴리오가 1 백만 달러에 달할 수 있습니다. 즉, 1 년에 40,000 달러를 살 것입니다. 시장 혼란이 진행되는 동안 포트폴리오는 $ 850, 000으로 떨어질 수 있습니다. 4 % 규칙을 준수하면 해당 연도에 살 수있는 금액은 $ 34, 000입니다.

덜 살 수 없다면 어떻게됩니까? 청구서를 지불하기 위해 $ 40, 000이 필요하다면, 시장이 다운되었을 때 더 많은 포트폴리오를 팔게 될 것입니다.

그것은 팔아야 할 최악의시기입니다.

그 이유 중 일부는 오늘날의 재무 고문이 사람들에게 3 %의 인출 속도를 계획하는 것이라고 말하고 있습니다. 이 충고는 "최선을위한 희망, 최악의 계획"이라는 아이디어를 따른 것입니다. 필요한 경비를 3 %로 계획하십시오. 주가가 떨어지고 청구서를 충당하기 위해 4 %를 인출해야한다면 여전히 안전 할 것입니다.

이것은 무엇을 의미합니까?

이것은 1 백만 달러의 동일한 포트폴리오가 40,000 달러가 아닌 연간 30,000 달러의 소득을 창출 할 것임을 의미합니다.

은퇴에 가까워지고 포트폴리오가 1 백만에 가까워지지 않으면 당황하지 마십시오. 이상. 이것은 계획을위한 것입니다. 연금, 사회 보장, 로열티 및 임대 부동산과 같은 다른 요소는 계산을 변경합니다.

은퇴 비용도 생각보다 낮을 수 있습니다. 일단 모기지가 지불되고 자녀가 돈을 벌면 귀하의 청구서는 훨씬 더 작아집니다.

은퇴 기간 중 귀하의 세율도 감소 할 수 있습니다.

결론은 무엇입니까? 은퇴를위한 우선 순위를 정하십시오. 401 (k) 플랜, Roth IRA 및 임대 자산 소유와 같은 기타 장기 투자를 통해 적극적으로 보호하십시오. 나이가 들수록 고맙게 여기셔서 은퇴를 더 편안하게 즐기실 수 있습니다.