비디오: Episode 121: What’s Next For Emerging Markets? 2025
금융 산업에서 널리 받아 들여지고있는 MSCI Emerging Markets Index는 현재 21 개국 이머징 마켓에 포함되어 있습니다.
2011 년 5 월 30 일 현재 브라질, 칠레, 중국, 콜롬비아, 체코, 이집트, 헝가리, 인도, 인도네시아, 한국, 말레이시아, 멕시코, 모로코, 페루, 필리핀, 폴란드, 러시아, 남아프리카 공화국, 대만, 태국, 터키.
이머징 마켓의 특징중국의 경제 위기에서부터 여전히 개발 도상국 인 헝가리 경제에 이르기까지의 신흥 시장은 종종 일련의 특징을 공유합니다. 이러한 특성이 성장을 뒷받침하는 데 도움이 될 수 있지만 투자하기 전에 알고 있어야하는 몇 가지 위험 요소가 있습니다.
과도기적 경제
- 신흥 시장은 종종 폐쇄 경제에서 개방 시장 경제로 이동하는 과정에있다. 모두가 그 결과가 유리한 정책이되기를 희망하지만, 정치 및 통화 정책의 위험도 높아진다.젊고 인구 증가
- - 신흥 시장은 고령 근로자를 보충하고 제품을 소비함으로써 장기 성장률을 높일 수있는 젊은 인구가 종종 있습니다. 그러나 젊은 인구가 정치 불안정의 위험을 증가시킬 수도 있습니다.
- 저개발 인프라 - 신흥 시장은 종종 인프라 구축의 초기 단계에 있습니다. 이는 정부 지출에 대한 억눌린 수요가 있음을 의미하지만, 이는 또한 기업의 비용 증가와 효율성 저하를 의미 할 수 있습니다.
- - 신흥 시장은 일반적으로 외국인 직접 투자가 강하기 때문에 예상되는 경제 성장의 좋은 신호가 될 수 있습니다. 그러나 지나치게 많은 자본으로 인해 과열 된 시장이 신속하게 수정 될 수 있습니다. 최고의 신흥 시장 찾기
- 신흥 시장의 인기 (금융 업계의 두문자어 경향)로 인해 가장 신흥 시장을 쉽게 찾고 기억할 수있게되었습니다. Goldman Sachs의 Jim O'Neill은 2001 년에 가장 빠르게 성장하는 이머징 마켓을 대표하는 첫 번째 두문자어를 만들었습니다. 브라질, 러시아, 인도 및 중국의 약어 인 BRIC는 이후 금융 시장에서 유비쿼터스 용어가되었습니다. Goldman Sachs는 2005 년에 Next Eleven 또는 N-11로 불리는 11 개국을 포함하도록이 정의를 확장하기로 결정했습니다.이 국가들은 방글라데시, 이집트, 인도네시아,이란, 멕시코, 나이지리아, 파키스탄, 필리핀, 한국, 터키, 베트남을 포함했다. 이들 국가 중 일부는 MSCI 이머징 마켓 인덱스 (Emerging Markets Index)에 포함되어 있지 않습니다. 왜냐하면 MSCI가 프런티어 마켓 (Frontier Markets)으로 분류하기 때문입니다. 2009 년 HSBC는 The Economist의 Robert Ward가 콜롬비아, 인도네시아, 베트남, 이집트, 터키 및 남아프리카 공화국을 포함하여 처음으로 창안 한 CIVETS를 홍보하기 시작했습니다. 그리고 2011 년에 피델리티는 멕시코, 인도네시아, 나이지리아, 터키 등의 민트 홍보를 시작했습니다. 그러나 궁극적으로 이머징 마켓의 위상은 정책, 정치 및 수입 / 수출 역학에 달려 있습니다.
포트폴리오에 신흥 시장 구축
신흥 시장은 막대한 성장 잠재력을 가진 국가를 대표하며 균형있는 포트폴리오에서 매우 중요한 구성 요소입니다. 신흥 시장에 노출되는 가장 일반적인 방법은 ETF (Exchange Traded Funds)를 이용하는 것입니다. 이 펀드는 여러 신흥 시장에 대한 노출을 단일 보안에 포함시킴으로써 내장 된 다각화를 제공합니다.
ISTRES MSCI 신흥 시장 지수 ETF (NYSE : EEM)
뱅가드 MSCI 신흥 시장 ETF (NYSE : VWO)
BLDRS 신흥 시장 50 ADR Index ETF (NASDAQ : ADR)
SPDR S & P 신흥 시장 ETF (NYSE : GMM)
신흥 시장에 주어진 적절한 노출 또는 자산 배분은 여전히 뜨거운 논쟁의 여지가있다. 전문가들은 전통적으로 신흥 시장에서 주어진 포트폴리오의 약 5 %를 투자 할 것을 권장 해 왔습니다.
- 그러나 많은 신흥 경제 국가들이 성숙되면서 일부 전문가들은 8 %에서 10 %에 가까운 할당을 권고하고 있습니다. 그리고 이러한 경제가 더욱 성숙 해짐에 따라 그 수가 더욱 커질 수 있습니다.
- 투자자는 투자 결정을 내리기 전에 항상 재무 고문과 상담해야합니다.
- 염두에 두어야 할 사항
- 신흥 시장은 급성장과 산업화 과정에있는 국가입니다.
신흥 시장은 전형적으로 선진국보다 더 높은 성장 전망을 가지고 있지만 위험 프로필은 더 크다.
대부분의 전문가는 신흥 시장에 대해 5 ~ 10 % 배정을 권고하지만 투자자는 투자 결정을 내리기 전에 항상 재무 고문과 상담해야합니다.
4 가지 요인 이머징 마켓 실적 주도
이머징 마켓은 수년 동안 실적이 저조했지만 4 가지 기본 성과 요인은 자산 클래스에 대한 리바운드를 신호합니다. 신흥 시장은 미국이나 유럽과 같은 선진 시장과 비교할 때 변동성으로 잘 알려져 있습니다.
연준 금리 인상이 이머징 마켓에 영향을 미칠 수있는 5 가지 방안
금리 인상은 신흥 시장의 국제 투자자에게 영향을 줄 수있다. 연방 준비 제도 이사회 (Federal Reserve)는 다양한 통화 정책 도구를 통해 미국 주식 시장에 막대한 영향을 미치고 있습니다.
이머징 마켓 사이클에서 기회를 포착하는 방법
이머징 마켓은 국제 투자자들에게 중요한 부분을 차지합니다. 포트폴리오를 이해하고 비즈니스 사이클을 이해하면 수익을 극대화 할 수 있습니다.